При сборке проекта из-под 2005/2008 msvc, добавьте в Configuration Properties -> C/C++ -> Command Line-> Additional options строчку /MP.
Это аналог -j у make/boost.build.
ЗЫ. В 2010 вроде для этого есть параметр в гуе, но не проверял.
ЗЗЫ. Tools->Options->Projects and Solutions -> Build and Run -> maximum number of parallel project build задает кол-во параллельно собираемых проектов, но не количество параллельно компилируемых файлов.
